Cổ phiếu bo cung là gì?
Khái niệm cổ phiếu bo cung
Cổ phiếu bo cung là cổ phiếu mà một hay một nhóm nhà đầu tư lớn nắm giữ và được điều chỉnh bởi sự tương hợp giữa cung cầu. Vì không thể kiểm soát được số lượng, cổ phiếu bo cung hiếm khi được giao dịch trên thị trường.
Cổ phiếu bo cung là cổ phiếu mà một hay một nhóm nhà đầu tư lớn nắm giữ
Ví dụ về cổ phiếu bo cung
- Cổ phiếu ưu đãi cổ tức: Được trả cổ tức vượt trội so với cổ phiếu thông thường. Tuy nhiên, không có quyền biểu quyết, tham gia cuộc họp cổ đông hoặc đề cử người vào Hội đồng quản trị và Ban kiểm soát.
- Cổ phiếu ưu đãi hoàn lại: Nhà đầu tư nắm giữ cổ phiếu này có quyền yêu cầu công ty hoàn lại số vốn góp vào bất cứ thời điểm nào hoặc theo điều kiện đã được thỏa thuận trước. Những nhà đầu tư này cũng không có quyền biểu quyết, tham gia cuộc họp cổ đông, đề cử người vào Hội đồng quản trị và Ban kiểm soát.
- Cổ phiếu ưu đãi biểu quyết: Là cổ phiếu có quyền biểu quyết cao hơn so với cổ phiếu thông thường.
Cách nhận biết cổ phiếu bo cung chi tiết
- Số lượng hạn chế, thời gian tham gia trên sàn chứng khoán của công ty phát hành còn mới;
- Chỉ số beta thường có giá trị âm, cho thấy xu hướng di chuyển ngược lại so với thị trường chung;
- Khối lượng giao dịch ổn định trong một khoảng thời gian dài - nhà đầu tư cổ phiếu bo cung giao dịch và mua bán lẫn nhau;
- Giá thấp hơn giá trị thực - cổ phiếu bo cung thường được định giá thấp hơn giá trị thực, nhà đầu tư tin rằng nó có tiềm năng tăng giá và sẽ điều chỉnh để phản ánh đúng giá trị thực của công ty;
- Có khả năng đảo chiều mạnh mẽ trong thời gian ngắn - đặc biệt khi có tin tức tích cực về công ty hoặc xu hướng thị trường đảo chiều;
- Tỷ lệ cổ tức thấp - do cổ phiếu bo cung thường được phát hành bởi các công ty quy mô nhỏ và có nhiều rủi ro, do đó tỷ lệ cổ tức thấp hơn so với các cổ phiếu khác;
- Biến động mạnh, không đảm bảo tính ổn định trong dài hạn - cổ phiếu bo cung có thể tăng giá mạnh trong thời gian ngắn, nhưng cũng có thể giảm nhanh nếu có tin tiêu cực về công ty xuất hiện;
- Rủi ro đầu tư lớn - cổ phiếu bo cung có biến động cao tương đương với lợi nhuận cao, nhưng cũng đồng nghĩa với rủi ro lớn.
Cổ phiếu bo cung thường có giá thấp hơn giá trị thực
Cơ chế chào bán cổ phiếu bo cung trên thị trường chứng khoán
- Cơ chế chào bán cổ phiếu bo cung thường được sử dụng khi doanh nghiệp muốn thu hút vốn từ thị trường chứng khoán để thực hiện các kế hoạch mở rộng hoặc tái cấu trúc doanh nghiệp.
- Trong quá trình chào bán cổ phiếu bo cung, doanh nghiệp sẽ phát hành các chứng chỉ mới cho các nhà đầu tư thông qua một đợt chào bán công khai. Điểm khác biệt của chào bán chứng chỉ bo cung là giá phát hành của cổ phiếu sẽ thấp hơn so với giá thị trường hiện tại của cổ phiếu.
- Nhà đầu tư sẽ mua chứng chỉ mới được phát hành với giá thấp hơn giá thị trường và sau đó bán chứng chỉ này để kiếm lời. Tuy nhiên, do tính chất đảo chiều và biến động cao của cổ phiếu bo cung, đầu tư vào chào bán cổ phiếu bo cung cũng mang lại nhiều rủi ro.
- Cơ chế chào bán cổ phiếu bo cung được thực hiện thông qua các đại lý chứng khoán, công ty chứng khoán hoặc các tổ chức tài chính. Các công ty chứng khoán sẽ hỗ trợ doanh nghiệp trong việc lập kế hoạch chào bán, tuyển chọn các nhà đầu tư phù hợp, tư vấn về giá cổ phiếu và quản lý việc phát hành chứng chỉ mới.
>>> Xem thêm: VPS chứng khoán là gì? 7 điều cần biết về công ty chứng khoán VPS
Chào bán thường được sử dụng khi muốn thu hút vốn từ thị trường chứng khoán
Tiềm năng sinh lời của cổ phiếu bo cung khi đầu tư
Nhờ vào biến động mạnh của cổ phiếu bo cung, chúng mang đến những giai đoạn phục hồi và tăng giá đột ngột, nếu được khai thác tốt, nhà đầu tư có thể thu về lợi nhuận lớn từ việc mua cổ phiếu bo cung ở mức giá thấp.
Giá trị thấp so với giá trị thực - cổ phiếu bo cung thường thuộc về các công ty hoạt động trong các ngành hoặc lĩnh vực đang trải qua khủng hoảng hoặc vấn đề, nhưng nhà đầu tư có thể đặt cược vào sự phục hồi của chúng trong tương lai. Do đó, thị trường thường định giá cổ phiếu này ở mức thấp, đây là cơ hội và đồng thời là thách thức. Bằng cách mua cổ phiếu bo cung khi giá thấp và bán khi giá cao, bạn có thể tối ưu hóa tiềm năng sinh lời.
Nếu được khai thác tốt, nhà đầu tư có thể thu về lợi nhuận lớn
Những rủi ro khi đầu tư cổ phiếu bo cung
- Rủi ro về thanh khoản: Cổ phiếu bo cung thường không được giao dịch thường xuyên và có mức thanh khoản thấp hơn so với các loại cổ phiếu khác. Điều này có nghĩa là nếu nhà đầu tư muốn bán cổ phiếu bo cung ngay lập tức vì cần tiền hoặc trong những giai đoạn giảm giá mạnh, việc tìm người mua có thể gặp khó khăn và có nguy cơ mất tiền hoặc mất vốn.
- Rủi ro thị trường: Tương tự như các loại cổ phiếu khác, giá cổ phiếu bo cung cũng chịu tác động từ biến động của thị trường. Nếu thị trường chung di chuyển theo hướng không thuận lợi cho cổ phiếu bo cung, khả năng bạn mất tiền là rất cao.
- Rủi ro từ doanh nghiệp: Mọi thông tin liên quan đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp có thể ảnh hưởng đến giá cổ phiếu bo cung. Nếu doanh nghiệp gặp khó khăn trong hoạt động kinh doanh, cổ phiếu bo cung có thể giảm giá. Ngược lại, nếu doanh nghiệp phát triển tốt, cổ phiếu bo cung có thể tăng trưởng tốt hơn.
- Rủi ro thiếu thông tin: Trong trường hợp các công ty gặp khó khăn, thường có khả năng họ không cung cấp đủ thông tin trong báo cáo tài chính hoặc thông tin đó có thể không đáng tin cậy. Điều này tạo ra rủi ro cho nhà đầu tư khi không có đủ thông tin để đưa ra quyết định đầu tư vào cổ phiếu bo cung, dẫn đến quyết định đầu tư không chính xác hoặc không có căn cứ đáng tin cậy.
- Rủi ro liên quan đến ngành, lĩnh vực: Khi cổ phiếu bo cung thuộc một ngành, lĩnh vực đang gặp khó khăn hoặc đối mặt với những thách thức đáng kể, nhà đầu tư phải đối mặt với rủi ro hệ thống, không chỉ là rủi ro của từng công ty. Nhà đầu tư cần cân nhắc rủi ro hệ thống và hiểu rõ về tình hình toàn ngành trước khi đưa ra quyết định đầu tư vào cổ phiếu bo cung.
Những rủi ro khi đầu tư cổ phiếu bo cung nhà đầu tư cần lưu ý
Có nên đầu tư vào cổ phiếu bo cung không?
Quyết định đầu tư vào cổ phiếu bo cung phụ thuộc nhiều vào tình hình kinh tế hiện tại. Nhà đầu tư cần xem xét các yếu tố như tính thanh khoản của thị trường, tình hình chính trị và địa chính, chính sách kinh tế và tài chính của chính phủ, tình hình kinh doanh của công ty phát hành cổ phiếu bo cung, cũng như các yếu tố liên quan đến thị trường chứng khoán.
Vì vậy, để đưa ra quyết định đầu tư hợp lý, nhà đầu tư cần có cái nhìn tổng quan về cổ phiếu bo cung và các yếu tố liên quan trước khi thực hiện đầu tư. Người đầu tư nên tiến hành nghiên cứu kỹ về doanh nghiệp phát hành cổ phiếu đó. Điều này bao gồm việc đánh giá tình hình kinh doanh hiện tại của doanh nghiệp, các dự án tiềm năng mà họ đang triển khai, và đánh giá tiềm năng tăng trưởng của doanh nghiệp trong tương lai.
Ngoài ra, việc đọc báo cáo tài chính của doanh nghiệp và theo dõi các thông tin liên quan đến doanh nghiệp và thị trường chứng khoán rất quan trọng để có thể đưa ra quyết định đầu tư chính xác. Bằng cách nắm vững thông tin và hiểu rõ về doanh nghiệp và thị trường, người đầu tư có thể có cái nhìn toàn diện và đưa ra quyết định đầu tư thông minh.
>>> Xem thêm: Quy luật kinh tế là gì? Phân biệt với tính chất kinh tế chi tiết
Quyết định đầu tư vào cổ phiếu bo cung phụ thuộc nhiều vào tình hình kinh tế
Những lưu ý khi đầu tư vào cổ phiếu bo cung
- Người mới tham gia thị trường chứng khoán hoặc nhà đầu tư mới không nên đầu tư vào cổ phiếu bo cung do thiếu kiến thức và kinh nghiệm, khiến họ dễ gặp thua lỗ do tính biến động và khó dự đoán của cổ phiếu này.
- Thay vì đầu tư toàn bộ vốn vào cổ phiếu bo cung, nên phân bổ vốn cho nhiều cổ phiếu khác nhau để giảm nguy cơ thua lỗ.
- Đối với cổ phiếu bo cung, lựa chọn đầu tư dài hạn là khôn ngoan, giúp tránh cảm giác không ổn định khi chứng kiến sự dao động liên tục của cổ phiếu.
- Theo dõi thông tin biến động thị trường chung và doanh nghiệp phát hành cổ phiếu bo cung cụ thể là quan trọng. Một tin tức tiêu cực có thể làm giảm giá trị cổ phiếu bo cung của bạn. Theo dõi và cập nhật tin tức sớm giúp bạn nắm bắt xu hướng và phản ứng nhanh trong giao dịch.
- Đọc báo cáo tài chính của doanh nghiệp phát hành cổ phiếu bo cung là điều cần thiết. Xem xét tổng quan về dòng tiền, tài sản hiện có, kế hoạch phát triển trong tương lai, các dự án tiềm năng và đánh giá tiềm năng tăng trưởng sắp tới.
Những lưu ý khi đầu tư vào cổ phiếu bo cung nên biết
Một số câu hỏi thường gặp về cổ phiếu bo cung
Khi nào nên chọn cổ phiếu bo cung?
Bạn có thể mua cổ phiếu bo cung khi giá thấp
Tại sao cổ phiếu bo cung ngược chiều xu hướng thị trường?
Cổ phiếu bo cung thường có xu hướng ngược lại với thị trường chung vì nó thường là một loại cổ phiếu đặc biệt được sử dụng như một công cụ để bảo vệ hoặc lợi nhuận từ sự giảm giá của một nguồn tài sản hoặc một phần của thị trường.
Trên đây là thông tin về cổ phiếu bo cung. Cùng đón đọc những bài viết về chứng khoán của Tikop trong những bài viết sau nhé!
Tải ứng dụng 
